كيفية إعداد قائمة التدفقات النقدية.
مرفق ملف الشرح
![]() |
التدفقات النقدية |
يعد التدفق النقدي أحد المفاهيم المالية الأساسية التي تهم الشركات والمؤسسات، ويشير التدفق النقدي إلى حركة الأموال النقدية التي تدخل وتخرج من الشركة خلال فترة زمنية محددة، ويعتبر مؤشرًا هامًا للسلامة المالية والقدرة التشغيلية للشركة.
إن مفاهيم وتحليل التدفق النقدي تهدف إلى فهم كيفية تدفق النقد في الشركة وكيفية استخدامه في مختلف الأنشطة، بما في ذلك الأنشطة التشغيلية والاستثمارية والتمويلية.
التدفق النقدي يشمل: المدفوعات النقدية الواردة من عمليات المبيعات وتحصيل الديون والاستثمارات، بالإضافة إلى المدفوعات النقدية المنصرفة لتغطية التكاليف التشغيلية وسداد الديون والاستثمارات في الأصول الثابتة وتمويل الأنشطة اليومية للشركة.
وتعتبر قائمة التدفق النقدي واحدة من الأدوات الأساسية التي تساعد المستثمرين والمساهمين والجهات الخارجية على تقييم أداء الشركة وقدرتها على تحقيق العائد المالي المستدام على المدى الطويل. ويعتبر تحليل التدفق النقدي أداة هامة لإدارة الشركات واتخاذ القرارات المالية الاستراتيجية.
فعن طريق تحليل مصادر التدفق النقدي واستخداماته، يمكن للشركة تقييم قدرتها على توليد النقد وتمويل أنشطتها بشكل فعال. كما يمكن للتحليل أن يكشف عن مشاكل محتملة مثل نقص التدفق النقدي أو تراكم الديون، وبالتالي يساعد في اتخاذ إجراءات تصحيحية مبكرة.
وبالتالي يوفر هذا التحليل صورة واضحة عن سلامة المركز المالي للشركة.
ما هي قائمة التدفقات النقدية ؟
التدفقات النقدية هي: مقياس لحركة النقود داخل أو خارج شركة أو مشروع أو كيان آخر خلال فترة زمنية محددة، وتُستخدم قائمة التدفقات النقدية لتقييم الأداء المالي للكيان، وتحديد قدرته على الوفاء بالتزاماته المالية، وتمويل نموه واستثماراته.
قائمة التدفقات النقدية هي: بمثابة نافذة تُطل على حركة النقد داخل المؤسسة وخارجها خلال فترة زمنية محددة.
تساهم هذه قائمة التدفق النقدية في تحليل تدفقات النقد وتوضيح كيفية استخدام المؤسسة للنقد في الأنشطة التشغيلية والاستثمارية والتمويلية. فهي تُقدم عرضًا شاملاً للعمليات والأنشطة الاقتصادية التي قامت بها الشركة، سواء كانت تشغيلية أو تمويلية أو استثمارية، وتُوضح كيف تتدفق الأموال من وإلى المؤسسة.
وتُعد قائمة المركز المالي (الميزانية العمومية) وقائمة الدخل أساسيات تتكون منها قائمة التدفق النقدي ضمن القوائم المالية للشركة .
كيف تُستخدم هاتان القائمتان في تحضير قائمة التدفقات النقدية؟
- قائمة المركز المالي:
توفر معلومات حول التغيرات في الأصول والخصوم وحقوق الملكية خلال الفترة الزمنية المشمولة في قائمة التدفقات النقدية. يُستخدم التغير في حسابات مثل "المدينون" و"الدائنون" و"المخزون" و"الأصول الثابتة" لحساب قائمة التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية.
قائمة المركز المالي توضح الأصول والخصوم وحقوق الملكية للشركة في نقطة زمنية معينة. تعكس القائمة توازن الموارد المالية للشركة وتساعد في تحديد صحة وقوة هيكلها المالي
قائمة الدخل:
توفر معلومات حول قائمة الأرباح والخسائر التي حققتها الشركة خلال الفترة الزمنية المشمولة في قائمة التدفقات النقدية. يُستخدم صافي الربح أو الخسارة من قائمة الدخل كنقطة انطلاق لحساب التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية. قائمة الدخل وبيان الأرباح والخسائر توضح الإيرادات والمصروفات والأرباح والخسائر التي تم تحقيقها خلال فترة زمنية محددة. تعكس هذه القائمة أداء الشركة التشغيلي وقدرتها على تحقيق الربح.
تحليل هذه القوائم المالية، يمكن للإدارة المالية للمؤسسة اتخاذ قرارات استراتيجية مبنية على معلومات مالية دقيقة. توفر هذه القوائم رؤية شاملة للوضع المالي للشركة وتساعد في التنبؤ بالوضع النقدي ووضع الخطط المالية الملائمة للمستقبل
يمكن استخدام قائمة التدفقات النقدية للحصول على معلومات حول مدى قدرة الشركة على توليد النقد وإدارته بشكل فعال. كما يمكن استخدامها لتحليل الاستدامة المالية للشركة وتقدير قدرتها على تحقيق الأرباح في المستقبل.
وفي الأخير لا ننسي بأن قائمة التدفقات النقدية تساعد المستثمرين والمساهمين على فهم أداء الشركة من حيث التدفق النقدي واستخدامه، وتعزز الشفافية والثقة في القرارات المالية، وتظهر صورة كاملة حول النقدية الداخل والخارج في المنشأة خلال فترة زمنية معينة
مكونات قائمة التدفقات النقدية:
ما هي بنود قائمة التدفقات النقدية؟
قائمة التدفقات النقدية هي بالفعل أحد البيانات المالية الهامة والواقعية التي تعكس حركة النقد داخل وخارج المؤسسة من خلال تحليل ثلاثة مكونات رئيسية:
- أنشطة التشغيل والاستثمار والتمويل:
مكونات التدفقات النقدية أو أنواع التدفقات النقدية؟
التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية
ماهي الأنشطة التشغيلية ؟الأنشطة التشغيلية هي: تصنيف للتدفقات النقدية ضمن قائمة التدفقات النقدية.
ما هي التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية؟
- التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية
- النقدية المقبوضة من العملاء
- النقدية المدفوعة للموردين
- النقدية المدفوعة للمصروفات التشغيلية
- يطرح النقدية المدفوعة على مصروف الفائدة المدفوع.
- الأرباح الصافية من العمليات:
هو صافي الربح أو الخسارة من قائمة الدخل، بعد استبعاد العوامل غير النقدية مثل مصروفات الإهلاك والاستهلاك.
- التعديلات على بنود الدخل:
تُضاف أو تُطرح على صافي الربح/الخسارة لتعديلها واستبعاد العوامل غير النقدية، مثل:
- مصروفات الإهلاك والاستهلاك:
تُضاف إلى صافي الربح/الخسارة.
- التغيرات في حسابات المدينين:
تُطرح من صافي الربح/الخسارة.
- التغيرات في حسابات الدائنين:
تُضاف إلى صافي الربح/الخسارة.
- التغيرات في المخزون:
تُطرح من صافي الربح/الخسارة.
- المدفوعات المُقدمة:
تُطرح من صافي الربح/الخسارة.
- الإيرادات المُتحققة مُقدماً:
تُضاف إلى صافي الربح/الخسارة.
- التغييرات في الأصول المتداولة:
تُضاف أو تُطرح على صافي الربح/الخسارة المُعدل، مثل:
- التغييرات في حسابات القبض: تُضاف إلى صافي الربح/الخسارة المُعدل.- التغييرات في حسابات الاستثمارات قصيرة الأجل: تُضاف أو تُطرح على صافي الربح/الخسارة المُعدل.
التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية:
ما هي الأنشطة الاستثمارية؟
الأنشطة الاستثمارية هي: الفئة الثانية الرئيسية للأنشطة النقدية المُدرجة ضمن قائمة التدفقات النقدية.
تتعلق بالاستثمارات الرأسمالية للشركة، مثل شراء وبيع الأصول الثابتة (عقارات، معدات، مركبات)، والاستثمار في مشروعات جديدة، وشراء أو بيع الأوراق المالية وحصص الشركات الأخرى.
ما هي التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية؟
التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية المتحصلات النقدية من بيع استثمارات طويلة الأجل
- يطرح النقدية المدفوعة لشراء موجودات ثابتة
- صافي التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية
- العائدات من بيع الأصول الثابتة:
تُمثل النقد المتلقى من بيع الأصول الثابتة، مثل المباني والمعدات.
- شراء الأصول الثابتة:
يُمثل النقد المدفوع لشراء الأصول الثابتة، مثل المباني والمعدات.
- العائدات من الاستثمارات:
تُمثل النقد المتلقى من الاستثمارات، مثل الأرباح من الأسهم أو الفوائد على السندات.
- الاستثمارات في الأصول الثابتة:
يُمثل النقد المدفوع لشراء أصول ثابتة جديدة، مثل المباني والمعدات.
التدفقات النقدية من الأنشطة التمويلية
التدفقات النقدية من الأنشطة التمويلية:
ما هي الأنشطة التمويلية؟
الأنشطة التمويلية: هي الفئة الثالثة الرئيسية للأنشطة النقدية المُدرجة ضمن قائمة التدفقات النقدية.
تتعلق بالتمويل والتمويل الخارجي للشركة، مثل إصدار أسهم جديدة، وسداد القروض والديون، ودفع الأرباح والأرباح الموزعة للمساهمين، وشراء أو بيع حصص من الأسهم الخاصة بالشركة.
ماهي التدفقات النقدية من الأنشطة التمويلية؟
- توزيعات أرباح نقدية على المالكين
- تسديد سندات
- زيادة رأس المال
- صافي التدفقات النقدية من الأنشطة التمويلية
- صافي الزيادة في النقدية أو ما يعادلها خلال السنة
- النقدية وما يعادلها في بداية السنة.
- النقدية وما يعادلها في نهاية السنة.
العائدات من إصدار الأسهم:
توزيعات أرباح الأسهم:
تُمثل النقد المدفوع للمساهمين كأرباح على الأسهم.
الحصول على قروض:
يُمثل النقد المتلقى من الحصول على قروض جديدة.
سداد الديون:
يُمثل النقد المدفوع لسداد قروض قائمة.
التدفق النقدي الصافي:
يُمثل إجمالي الزيادة أو النقصان في النقد خلال الفترة الزمنية المشمولة.
- قد تتضمن بعض القوائم بنودًا إضافية، مثل "التغييرات في حسابات العملات الأجنبية".
- يجب تحليل قائمة التدفقات النقدية في سياق العوامل الاقتصادية والمالية الأخرى التي تؤثر على المؤسسة.
ما يجب البحث عنه في قائمة التدفقات النقدية؟
عند فحص قائمة التدفقات النقدية، يجب أن يكون للمستثمر اهتمام خاص بثلاثة أمور رئيسية:
1. التدفق النقدي الإيجابي:
يشير إلى أن مجموع الأموال النقدية الواردة إلى الشركة أكبر من مجموع الأموال النقدية المنصرفة منها. هذا يعكس قدرة الشركة على توليد النقد من أنشطتها التشغيلية والاستثمارية، وهو عادة مؤشر جيد على الصحة المالية والقدرة على التنمية المستدامة.2. التدفق النقدي الكبير:
يشير إلى وجود احتياط نقدي كبير يمكن استخدامه في تلبية التزامات المستقبلية. تكون الشركات التي تحتفظ بمخزون نقدي كبير في موقف أفضل لمواجهة المشاكل المفاجئة أو الصعوبات المالية المحتملة دون الحاجة إلى الاقتراض أو بيع الأصول.
3. التدفق النقدي المستمر:
يشير إلى وجود تدفق نقدي وأرباح مستمرة من الأنشطة التشغيلية والاستثمارية. هذا يدل على استقرار الشركة وقدرتها على تحقيق أرباح مستدامة على المدى الطويل.
باستخدام قائمة التدفقات النقدية، يمكن للمستثمر تحديد مصدر التدفق النقدي الرئيسي في الشركة وفهم كيفية توظيف هذا التدفق بأفضل طريقة لتعزيز الأداء المستقبلي وتحقيق النمو المستدام. إن الاهتمام بالتدفقات النقدية يساعد المستثمر على تقييم صحة وأداء الشركة ومدى قدرتها على تحقيق العائد المالي المستدام وتلبية التزاماتها الماليةما هو صافي التدفق النقدي؟
كيف يتم حساب صافي التدفقات النقدية؟
تُعد قائمة التدفقات النقدية من أهم القوائم المالية التي تُقدم معلومات حول قدرة المؤسسة على توليد النقد واستخدامه.
تعد قائمة التدفقات النقدية أداة ضرورية لتحليل الأداء المالي وتقييم الوضع النقدي للمؤسسة. توفر القائمة تفصيلًا شاملاً للمدفوعات النقدية والإيصالات النقدية خلال فترة زمنية محددة، وتساعد في تحديد صافي التدفق النقدي.
يتم حساب صافي التدفق النقدي فيما يلي:
صافي التدفق النقدي = التدفقات النقدية الناتجة عن الأنشطة التشغيلية + التدفقات النقدية الناتجة عن الأنشطة الاستثمارية + التدفقات النقدية الناتجة عن الأنشطة التمويلية.
إذا كان صافي التدفق النقدي إيجابيًا، فهذا يعتبر نقطة قوة للمؤسسة، مشيرًا إلى أنها تولد تدفقات نقدية أكثر من المصروفات.
ومن الجدير بالذكر أن التدفق النقدي السلبي لا يعني بالضرورة خطر الإفلاس، وقد يكون ناتجًا عن استثمارات أو نشاطات تنموية تتطلب إنفاقًا مؤقتًا ومستثمرًا للنقد، والتوقع هو أنها ستؤدي في المستقبل إلى تحقيق نتائج إيجابية.
من الضروري تحليل أسباب أي تراجع في صافي التدفق النقدي، سواء كان إيجابيًا أو سلبيًا، لفهم العوامل التي تؤثر على النقد المتدفق واتخاذ القرارات الصحيحة.
قائمة التدفقات النقدية توفر رؤية شاملة لتدفق النقد داخل المؤسسة وتساعد في تحليل الأداء المالي وتقييم استدامة الأعمال. قائمة التدفقات النقدية تعتبر أداة حيوية لإدارة المؤسسة واتخاذ القرارات المالية الاستراتيجية. توفر معلومات قيمة حول الحاجة إلى تمويل العمليات التوسعية والبحثية وشراء المعدات وسداد الديون. وبالتالي، فإن وجود قائمة تدفقات نقدية مفصلة وتحليلها بشكل صحيح يعد أمرًا حاسمًا لنجاح المؤسسة وتحقيق أهدافها المالية.
ما الهدف من قائمة التدفق النقدي؟
تعد قائمة التدفقات النقدية أمرًا بالغ الأهمية في الجانب الاقتصادي للمؤسسات، حيث تسهم في إلقاء الضوء على الآثار المالية المترتبة على مجموعة متنوعة من الأنشطة الاقتصادية التي تنفذها الشركة خلال فترة زمنية محددة.
تعمل قائمة التدفقات النقدية على توضيح قدرة المؤسسة على زيادة السيولة المتاحة لديها، وذلك لغرض تسديد الالتزامات المالية وتنفيذ خطط التطوير، سواء كانت هذه الخطط ذات طابع قصير الأمد أم طويل الأمد.
بالإضافة إلى ذلك، تمنح التدفقات النقدية الصافية الشركة القدرة على زيادة حجم الأرباح المحتجزة، وتلك هي الأرباح التي يتم الاحتفاظ بها داخل الشركة بدلاً من توزيعها على المساهمين، ويمكن استخدامها في تنفيذ مشاريع النمو المستقبلية.
تساعد قائمة التدفقات النقدية أيضًا في الحفاظ على التوازن المالي المثلى للمؤسسة. إذا كان لدى المؤسسة فائض في الأموال، يمكنها تحديد كيفية استثمار هذا الفائض. وفي حالة وجود نقص في الأموال، يمكن للمؤسسة البحث عن مصادر إضافية لجمع الأموال وسد هذا النقص.
أهمية قائمة التدفقات النقدية:
تبلغ أهمية قائمة التدفقات النقدية في العديد من الجوانب المهمة لإدارة المؤسسة، وتحليلها بشكل دقيق يساهم في اتخاذ القرارات المالية الصائبة. إليك بعض الأسباب التي تبرز أهمية وجود قائمة التدفقات النقدية:
- تحليل الأداء المالي:
قائمة التدفقات النقدية توفر صورة واضحة عن أداء المؤسسة المالي وتساعد في تقييم قدرتها على توليد التدفق النقدي. يمكن استخدامها لتحليل العوائد والمصروفات وتحديد مدى فعالية العمليات التشغيلية والاستثمارية والتمويلية.
- التخطيط المالي:
- اتخاذ القرارات الاستثمارية:
قائمة التدفقات النقدية توفر معلومات حول التدفقات النقدية المرتبطة بالاستثمارات المختلفة. يمكن استخدامها لتقييم جدوى المشاريع المحتملة وتحديد أفضل الاستثمارات التي تحقق عائدًا مربحًا وتوفر تدفقات نقدية إيجابية على المدى الطويل.
- التخطيط للاحتياجات المالية:
قائمة التدفقات النقدية تساعد في تحديد الاحتياجات المالية للمؤسسة في المستقبل، مثل تمويل التوسعات أو تجديد المعدات. توفر معلومات حول الأموال التي يجب تخصيصها لتلبية احتياجات النمو والتطوير وتحقيق أهداف الشركة.
- تقييم الاستدانة:
قائمة التدفقات النقدية تساعد في تقييم قدرة المؤسسة على سداد الديون والتزاماتها المالية. يمكن استخدامها لتحليل هيكل رأس المال وتقييم مستوى المخاطر المالية المرتبطة بالديون. قائمة التدفقات النقدية تساهم في فهم الوضع المالي للمؤسسة وتمكن إدارتها من اتخاذ قرارات مالية استراتيجية ومستنيرة.
تعتبر أهمية قائمة التدفقات النقدية في العديد من الجوانب المهمة لإدارة المؤسسة واتخاذ القرارات المالية الصحيحة. إليك بعض الأسباب التي توضح أهمية وجود قائمة التدفقات النقدية:
- تقييم الوضع المالي:
تساعد قائمة التدفقات النقدية في فهم الأموال التي تدخل وتخرج من المؤسسة وتحليل الوضع النقدي الحالي. يمكن استخدامها لتحديد ما إذا كانت المؤسسة تولد تدفقات نقدية كافية لتلبية الالتزامات المالية وتمويل العمليات اليومية.
- التخطيط المالي:
توفر قائمة التدفقات النقدية معلومات حول الأموال المتوقعة للمؤسسة في المستقبل. استخدامها للتخطيط المالي وتحديد الاحتياجات النقدية المستقبلية وضمان توافر السيولة المالية اللازمة لتشغيل المؤسسة بنجاح.
- تخطيط السيولة المالية:
قائمة التدفقات النقدية توفر معلومات حول توفر السيولة المالية للمؤسسة. ويمكن استخدامها للتخطيط للسيولة المالية وضمان توافر الأموال اللازمة في الوقت المناسب لتلبية الاحتياجات المالية.
إذاً فإن قائمة التدفقات النقدية تعتبر أداة حيوية لإدارة المؤسسة واتخاذ القرارات المالية الاستراتيجية. توفر معلومات دقيقة حول الوضع النقدي والسيولة المالية وتساعد في تحليل الأداء المالي وتوجيه الخطط المستقبلية.
كيفية إعداد التدفقات النقدية؟
إعداد قائمة التدفقات النقدية تتطلب خطوات معينة من أجل يتم إعدادها بطريقة صحيحة.
وهناك طريقتين لإعداد قائمة التدفقات النقدية
1. الطريقة المباشرة
2. الطريقة الغير مباشرة لحساب التدفق النقدي
ويعتبر معظم الاختلاف بين الطريقة المباشرة والطريقة غير المباشرة يكمن في حساب التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية.
في الطريقة المباشرة، يتم حساب التدفق النقدي بناءً على المعاملات النقدية المباشرة التي تتعلق بالأنشطة التشغيلية.
مثال على ذلك يتم تسجيل النقد الوارد من مبيعات المنتجات والخدمات والنقد المدفوع للموردين والعاملين، وهذا يعني أنه يتعين على المؤسسات تتبع كل المعاملات النقدية المباشرة بدقة، مما قد يستغرق وقتًا وجهدًا إضافيًا. أما في الطريقة غير المباشرة يتم حساب التدفق النقدي بناءً على صافي الربح المعلن في القوائم المالية وتعديلات أخرى ذات صلة.
يتضمن تعديلات للبنود غير النقدية في القوائم المالية مثل الاهتزازات في الأصول والخصوم والاحتياطات والاستهلاك الباطن وغيرها.
تعتبر هذه الطريقة أكثر بساطة في الفهم وتوفر الوقت، حيث يمكن الاعتماد على المعلومات المالية المتاحة بالفعل، على الرغم من أن الطريقة المباشرة قد تستغرق وقتًا أطول وتتطلب جهدًا إضافيًا في تتبع المعاملات النقدية، إلا أنها توفر معلومات محددة ومفصلة حول التدفقات النقدية المباشرة المرتبطة بالأنشطة التشغيلية.
بالمقابل، تعتمد الطريقة غير المباشرة على المعلومات المحاسبية العامة وتعديلاتها، مما يجعلها أكثر سهولة للتطبيق في بعض الحالات. تختلف تفضيل المؤسسات لاستخدام الطريقة المباشرة أو الطريقة غير المباشرة بناءً على احتياجاتها الفردية وقدرتها على تتبع المعاملات النقدية بدقة. يمكن للمؤسسات اختيار الأسلوب الذي يناسبها بشكل أفضل ويوفر لها النتائج المطلوبة في إعداد قائمة التدفقات النقدية.
مراحل إعداد بيان التدفقات النقدية:
تفاصيل مراحل إعداد بيان التدفقات النقدية كما يلي:
المرحلة الأولى: تحديد الرصيد الافتتاحي
المرحلة الأولى في إعداد قائمة التدفقات النقدية تتمثل في تحديد الرصيد الافتتاحي النقدي للمؤسسة. يتم ذلك عن طريق تحليل الحسابات المالية السابقة وتحديد المبلغ النقدي المتاح في بداية الفترة التي تغطيها قائمة التدفقات النقدية.
إذا كنت تستخدم الطريقة غير المباشرة في حساب التدفق النقدي الناتج من الأنشطة التشغيلية، فإنه من الضروري معرفة الرصيد الافتتاحي النقدي، لأن تلك الطريقة تعتمد على تعديلات الربح الصافي والبنود غير النقدية في القوائم المالية. يتم استخدام الرصيد الافتتاحي لضمان دقة حسابات التدفق النقدي والتغييرات المالية التي تحدث خلال الفترة المحددة.
من ناحية أخرى، إذا كنت تعتمد على الطريقة المباشرة، فقد لا تحتاج إلى هذه المرحلة، حيث يتم تسجيل المعاملات النقدية المباشرة بشكل مباشر في قائمة التدفقات النقدية دون الحاجة إلى تعديلات إضافية.باختصار، تحديد الرصيد الافتتاحي النقدي هو خطوة هامة في إعداد قائمة التدفقات النقدية، وتكون ذات أهمية كبيرة إذا كنت تستخدم الطريقة غير المباشرة في حساب التدفق النقدي الناتج من الأنشطة التشغيلية.
المرحلة الثانية: حساب التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية
الطريقة المباشرة تعتمد على حساب جميع المبالغ النقدية التي تم تحصيلها من أنشطة العمليات التشغيلية، مثل مبيعات المنتجات أو الخدمات. ثم يتم طرح جميع المصروفات النقدية التي تم إنفاقها على هذه الأنشطة، مثل تكاليف المواد الخام والأجور والمصروفات العامة والإدارية والضرائب والفوائد.
بعد ذلك يتم حساب الفرق بين المبالغ المحصلة والمصروفات، وهذا الفرق يعكس التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية. أيضاً الطريقة غير المباشرة تعتمد على معلومات القوائم المالية لحساب التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية.
يتم احتساب الربح الصافي المعلن في القوائم المالية للفترة المحددة، ثم يتم إجراء تعديلات للبنود غير النقدية والاستهلاك الباطن والاحتياطات وغيرها من العوامل التي تؤثر على التدفق النقدي. بعد تطبيق هذه التعديلات، يتم الحصول على التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية.
يختلف استخدام الطريقة المباشرة أو الطريقة غير المباشرة وفقًا لتفضيلات المؤسسة وقدرتها على تتبع المعاملات النقدية بدقة، وكلا الطريقتين توفران معلومات مهمة حول التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية.
ويتم الحساب بهذه الطريقة من خلال المعادلات التالية:
في الطريقة المباشرة، يتم حساب التدفق النقدي من العملاء، والتدفق النقدي من المصادر الأخرى، والتدفق النقدي للموردين، والتدفق النقدي على المصاريف، ويتم جمع هذه القيم للحصول على التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية.
أما في الطريقة غير المباشرة، فإن التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية يتم حسابه بالبدء من صافي الربح، ثم يتم إضافة أو طرح بعض العناصر المالية والمحاسبية مثل المصاريف غير النقدية، والزيادة أو النقص في الحسابات المدينة والدائنة، والزيادة أو النقص في البضاعة والمدفوعات المقدمة والمستحقة، وضريبة الدخل المدفوعة.
بعد جمع وطرح هذه العناصر، يتم الحصول على التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية. يجب ملاحظة أنه قد تكون هناك اختلافات طفيفة في المعادلات والمنهجيات المستخدمة بين الشركات والمؤسسات المختلفة، حيث يمكن أن تتأثر بعوامل مثل طبيعة الصناعة وأساليب التسجيل المحاسبي المعتمدة.معادلات حساب التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية بالطريق المباشرة:
شرح مفصل لمعادلات الطريقة المباشرة والطريقة غير المباشرة لحساب التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية:
أولاً: الطريقة المباشرة:
معادلة حساب التدفق النقدي من العملاء:
معادلة حساب التدفق النقدي من المصادر الأخرى:
معادلة حساب التدفق النقدي للموردين:
معادلة حساب التدفق النقدي على المصاريف:
التدفق النقدي على المصاريف = مصروفات مدفوعة نقدًا.
معادلة حساب التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية:
ثانياً: الطريقة غير المباشرة:
معادلات حساب التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية بالطريقة الغير مباشرة:
معادلة حساب التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية:
ملاحظات:
قد تختلف هذه المعادلات قليلاً من شركة إلى أخرى، ومن المهم مراجعة القوائم المالية للشركة لفهم كيفية حساب التدفق النقدي من الأنشطة التشغيلية. يمكن أن تكون هناك اختلافات طفيفة في النتائج بين الطريقة المباشرة والطريقة غير المباشرة.
أمثلة على تطبيق الطرق:
مثال 1: استخدام الطريقة المباشرة:
شركة "أبو روافد" لديها مبيعات ائتمان بقيمة 100,000 دولار، وحسابات مدينة افتتاحية بقيمة 20,000 دولار، وحسابات مدينة ختامية بقيمة 30,000 دولار، و مشتريات ائتمان بقيمة 80,000 دولار، وحسابات دائنة افتتاحية بقيمة 15,000 دولار، وحسابات دائنة ختامية بقيمة 25,000 دولار، ومصروفات مدفوعة نقدًا بقيمة 50,000 دولار.
التدفق النقدي من العملاء = 100,000 + 20,000 - 30,000 = 90,000 دولار
التدفق النقدي من الموردين = 80,000 - 15,000 + 25,000 = 90,000 دولار
التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية = (90,000 + 0) - (90,000 + 50,000) = 40,000 دولار
مثال 2: استخدام الطريقة غير المباشرة:
شركة "أبو نبراس" لديها صافي ربح بقيمة 50,000 دولار، ومصاريف غير نقدية بقيمة 10,000 دولار، وزيادة في الحسابات الدائنة بقيمة 5,000 دولار، وزيادة في الحسابات المدينة بقيمة 3,000 دولار، وزيادة في البضاعة بقيمة 2,000 دولار، وزيادة في المدفوعات المقدمة بقيمة 1,000 دولار، وزيادة في المستحقات بقيمة 500 دولار.
التدفق النقدي الناتج عن الأنشطة التشغيلية = 50,000 + 10,000 + (5,000 - 3,000) + (2,000 - 1,0
المرحلة الثالثة: حساب التدفق النقدي من الأنشطة الاستثمارية.
المرحلة الثالثة هي حساب التدفق النقدي من الأنشطة الاستثمارية، وتتعلق بالتدفقات النقدية المرتبطة بشراء وبيع الأصول طويلة العمر مثل المعدات والمرافق والممتلكات بشكل عام.
في هذه المرحلة يتم تحليل التدفقات النقدية المنبعثة عن الأنشطة الاستثمارية مثل شراء وبيع العقارات والمباني، وشراء وبيع المعدات والآلات، وشراء وبيع الأوراق المالية الأخرى للشركات، والاستثمار في شركات أخرى. يتم تسجيل هذه التدفقات النقدية في بيان قائمة التدفقات النقدية لتحديد صافي التدفق النقدي المرتبط بالأنشطة الاستثمارية خلال فترة زمنية محددة.
من خلال حساب التدفق النقدي من الأنشطة الاستثمارية، يمكن للشركة تقييم استخدام رأس المال في الاستثمارات طويلة الأجل وتحديد تأثيرها على الوضع المالي للشركة.
حساب التدفق النقدي من الأنشطة التمويلية
المرحلة الرابعة تتعلق بحساب التدفق النقدي من الأنشطة التمويلية. في هذه المرحلة، يتم تحليل التدفقات النقدية التي تنشأ عن الأنشطة المالية مثل تسديد الديون للمستثمرين أو الدائنين، ودفع الأرباح والتوزيعات للمساهمين، وشراء أو بيع الأسهم أو الأوراق المالية الأخرى، والقروض المحصّلة أو المدفوعة، وغيرها من العمليات المالية ذات الصلة.
حساب الرصيد الختامي
المرحلة الخامسة بحساب الرصيد الختامي للنقد في نهاية الفترة المحددة في بيان قائمة التدفقات النقدية. يتم حساب الرصيد الختامي عن طريق إضافة أو طرح التدفقات النقدية الصادرة والواردة من المرحلتين الرابعة والخامسة وذلك من الرصيد الابتدائي للنقد الموجود في بداية الفترة المحاسبية.
بهذه الطريقة، يتم تحقيق التوازن بين التدفقات النقدية الصادرة والواردة خلال الفترة المحاسبية، ويتم تحديد الرصيد النقدي النهائي الذي يعكس الوضع المالي للشركة في نهاية الفترة.
الفرق بين قائمة التدفقات النقدية والقوائم الأخرى.
هناك عدة فروق جوهرية بين قائمة التدفقات النقدية والبيانات والقوائم المالية الأخرى. وإليك بعض الفروق الجوهرية:
قائمة تدفق النقد
وتهدف هذه القائمة إلى توضيح أي تغير يحدث في الوضع المالي للشركة، سواء كان زيادة أو نقصان، في جميع بنود الميزانية. يتم اعتبار صافي الربح أو الخسارة والاستهلاكات خلال فترة زمنية محددة أثناء تحليل البيانات.
أما قائمة التدفقات النقدية، فتركز على تحديد نتائج كل نشاط يتم تنفيذه في المؤسسة خلال فترة زمنية محددة، وتوضيح تأثير تلك النتائج على الأنشطة الأخرى للشركة.قائمة الميزانية النقدية التقديرية
قائمة الميزانية النقدية التقديرية تركز على وضع الخطة المستقبلية لإدارة تدفقات النقد والمدفوعات في الشركة. تعبر هذه القائمة عن تقديرات وتوقعات الشركة بشأن الواردات والمدفوعات المالية المتوقعة في المستقبل، وتهدف إلى توجيه الإدارة في اتخاذ قرارات استراتيجية بشأن إدارة التدفقات النقدية وتخطيط السيولة المالية.
بالمقابل، بيان التدفقات النقدية يركز على تحليل وتوضيح أداء الشركة في فترة زمنية محددة في الماضي. يسلط الضوء على التدفقات النقدية الفعلية التي حدثت في الشركة خلال فترة زمنية محددة، ويساعد في فهم كيفية تحول الأرباح إلى تدفقات نقدية وكيفية استخدام وتمويل النقد في الشركة.
بينما تستخدم قائمة الميزانية النقدية التقديرية للتخطيط المستقبلي، يستخدم بيان التدفقات النقدية لتحليل الماضي وتقييم أداء الشركة في الفترة الزمنية المنقضية.
أمثلة عملية على إعداد قائمة التدفق النقدي:
بعد أن قمنا بشرح المكونات الأساسية لبيان التدفقات النقدية سنقوم أوضحنا المكونات الأساسية لبيان التدفق النقدي سنقدم فيما يلي مثال لإعداد قائمة التدفقات النقدية بشكل مُبسط:
بالآجل.
كلي |
جزئي |
وجه المقارنة |
Xxx |
Xxx Xxx |
التدفقات النقدية من الأنشطة التشغيلية النقدية المقبوضة من العملاء النقدية المدفوعة للموردين النقدية المدفوعة للمصروفات التشغيلية يطرح النقدية المدفوعة على مصروف الفائدة
المدفوع صافي التدفقات النقدية من الأنشطة
التشغيلية |
زيادة الإيرادات تجعلها دائن |
Xxx |
التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية التدفقات النقدية من الأنشطة الاستثمارية المتحصلات النقدية من بيع استثمارات
طويلة الأجل يطرح النقدية المدفوعة لشراء موجودات
ثابتة صافي التدفقات النقدية من الأنشطة
الاستثمارية |
أموال صادرة |
Xxx |
التدفقات النقدية من الأنشطة التمويلية توزيعات أرباح نقدية على المالكين تسديد سندات زيادة رأس المال صافي التدفقات النقدية من الأنشطة
التمويلية صافي الزيادة في النقدية أو ما يعادلها
خلال السنة النقدية وما يعادلها في بداية السنة النقدية وما يعادلها في نهاية السنة |
لقد تم تناول في هذا الموضوع كل ما تحتاجه لفهم أهمية قائمة التدفقات النقدية وأبرز مكوناتها وكيفية إعدادها.
لتحميل الملف.👇
نتشرف بتعليقاتكم ووضع آرائكم