ماهي الخصوم الثابتة والخصوم المتداولة؟
![]() |
الخصوم الثابتة والمتداولة |
تشكل الخصوم المتداولة والخصوم الغير متداولة جزءًا هامًا من هيكل الشيكل المالي لأي شركة أو منظمة. وتعكس هذه الخصوم الالتزامات المالية التي يتعين على الشركة تحملها في المستقبل.
وتعتبر الخصوم المتداولة الالتزامات التي يتوجب على الشركة سدادها خلال السنة المالية القادمة أو خلال دورة مالية قصيرة الأجل، وتعد هذه الالتزامات متغيرة وتتطلب سدادها في فترة زمنية قصيرة.
أما الخصوم الغير متداولة فهي الالتزامات التي يتم سدادها على مدى فترة طويلة تفوق السنة المالية القادمة يُعتبر تمييز الخصوم المتداولة والخصوم الغير متداولة ضروريًا لتقدير الوضع المالي للشركة وقدرتها على تلبية التزاماتها المالية.
ويُعد فهم الخصوم المتداولة والخصوم الغير متداولة أمرًا حيويًا للتحليل المالي واتخاذ القرارات المالية الصحيحة، وفصل هذه الالتزامات المالية تساعد في توضيح التزامات الشركة على المدى القصير والبعيد ويوفر رؤية أفضل للوضع المالي للشركة ويعزز الثقة في قدرتها على تحمل التزاماتها المالية وتحقيق النمو والاستدامة في المستقبل.
ماهي الخصوم؟
الخصوم هي: المستحقات المالية التي يجب على الشركة سدادها للأطراف الخارجية. إن مصطلح "الخصوم" يشير إلى الالتزامات المالية التي يتعين على الشركة أو المؤسسة تحملها وسدادها للأطراف الأخرى، وتُعتبر جزءًا من هيكل رأس المال ويمثل التزامات المالية للشركة تجاه الدائنين أو الجهات الأخرى.
بل يُعد فهم مفهوم الخصوم أمرًا أساسيًا لفهم الحالة المالية للشركة واتخاذ القرارات المالية السليمة، ويُعتبر فصل الخصوم وتصنيفها بشكل صحيح في تحقيق شفافية ودقة في التقارير المالية ويساهم في بناء الثقة لدى المستثمرين والجهات الخارجية.
وتنقسم الخصوم إلى خصوم ثابتة وخصوم متداولة.
ويمكننا كتابة المعادلة التالية للخصوم الإجمالية:
الخصوم = الخصوم المتداولة + الخصوم طويلة الأجل
يتم استخدام هذه المعادلة لتحديد إجمالي التزامات المنشأة بغض النظر عن فترة استحقاق الخصوم. وفيما يلي شرح للخصوم حيث تنقسم الخصوم إلى قسمين خصوم متداولة وخصوم غير متداولة وتسمى طويلة الآجل(ثابتة)
الخصوم المتداولة (Current Liabilities):
تعتبر الخصوم المتداولة عنصرًا مهمًا في تقييم الوضع المالي للمؤسسة، وتوفر مؤشرًا على التزاماتها القصيرة الأجل وقدرتها على تلبية تلك الالتزامات.
إن إدارة الخصوم المتداولة بشكل فعال تساهم في الاستدامة المالية للمؤسسة وتحافظ على سمعتها وعلاقاتها التجارية مع الدائنين، وتشمل الخصوم المتداولة الديون المستحقة للموردين والرواتب والأجور المستحقة للموظفين والضرائب المستحقة والديون الأخرى التي يتعين سدادها في المستقبل القريب. عادةً تكون الخصوم المتداولة غير مرتبطة بفوائد، وتتطلب سدادها في غضون دورة عمل مالية واحدة.
ما هي الخصوم المتداولة؟
الخصوم المتداولة: (Current Liabilities)
هي التزامات قصيرة الأجل على كيان ما (شركة أو مؤسسة أو مشروع) تُتوقع سدادها خلال فترة زمنية لا تتجاوز سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
الخصوم المتداولة هي: المستحقات المالية التي يجب على الشركة سدادها خلال فترة زمنية قصيرة تقل عادة عن سنة واحدة. بمعنى آخر هي الديون التي يجب على الكيان سدادها خلال عام واحد، مثل مستحقات الموردين، والأجور المستحقة، والضرائب المستحقة، والقروض قصيرة الأجل.
تهدف الخصوم المتداولة إلى: تمويل النشاط التجاري اليومي للشركة ومساعدتها على تلبية تتطلب إدارة جيدة للخصوم المتداولة مراقبة دقيقة للتدفقات النقدية وضمان توافر السيولة الكافية لسداد الالتزامات في الوقت المحدد.
التزاماتها المالية القصيرة الأجل.
وتعتبر الخصوم المتداولة هي التزامات تجاه الدائنين التي يجب على المؤسسة سدادها خلال فترة زمنية قصيرة، وعادةً ما تكون أقل من عام واحد. تشمل الخصوم المتداولة الديون المستحقة للموردين، والرواتب والأجور المستحقة للموظفين، والضرائب المستحقة، والفواتير التي لم يتم سدادها بعد، وأي التزامات أخرى قصيرة الأجل.
يجب على المؤسسة أن تكون قادرة على توفير السيولة المالية الكافية لسداد هذه الخصوم المتداولة في المواعيد المحددة. عادةً ما يتم تمويل سداد الخصوم المتداولة من خلال الأصول المتداولة للمؤسسة، مثل النقد والحسابات المدينة والأوراق المالية المتداولة والمخزون.
أنواع الخصوم المتداولة.
هناك تصنيفات مختلفة للخصوم المتداولة، وفيما يلي بعض الأمثلة على تلك التصنيفات:
1. الحسابات المستحقة للدفع:
تشمل المبالغ المستحقة للموردين والبائعين الذين يقدمون سلعًا أو خدمات للشركة، وتتضمن الفواتير التي لم يتم سدادها بعد أو المدفوعات المستحقة لشراء المواد الخام أو المنتجات المصنعة أو الخدمات المقدمة. عادةً يتم تحديد فترة زمنية للسداد تتراوح بين 15 و45 يومًا.
2. الديون القصيرة الأجل:
تشمل المستحقات المالية التي يجب سدادها خلال العام، مثل القروض البنكية والقروض المتداولة والتسهيلات الائتمانية القصيرة الأجل.
3. الديون الضريبية:
تشمل المبالغ المستحقة للجهات الحكومية كضرائب الدخل وضرائب المبيعات والضرائب الأخرى المستحقة خلال العام والتي يجب على الشركة سدادها للسلطات الضريبية، مثل ضريبة القيمة المضافة (VAT) أو الضريبة على الدخل.
تعتبر هذه الضرائب مستحقة للسداد في الفترة الزمنية المحددة من قبل السلطات الضريبية.
4. الديون المستحقة للموظفين:
تشمل المستحقات المالية للموظفين مثل الرواتب والأجور والمزايا الاجتماعية والضرائب الاجتماعية، التي يستحقها الموظفون والتي يجب على الشركة دفعها في فترة قصيرة، ويتم سدادها بشكل دوري وفقًا للترتيبات المالية.
5. الديون التجارية الأخرى:
تشمل المستحقات المالية للجهات الأخرى مثل المستأجرين والشركاء والعملاء، وتتضمن الفواتير والمدفوعات المستحقة، تلك هي بعض الأنواع الشائعة للخصوم المتداولة، وتختلف تلك الأنواع من مؤسسة إلى أخرى حسب نوع الأعمال والصناعة التي تعمل فيها المؤسسة.
6. القروض المتداولة:
- تشمل المستحقات المالية للبنوك أو المؤسسات المالية الأخرى، والتي يتعين سدادها في فترة قصيرة.
- يشمل ذلك أقساط القروض وفوائدها المستحقة خلال العام.
المعايير التي تحدد الخصوم المتداولة:
المعايير التي تحدد تصنيف الالتزام كخصم متداول:
لتصنيف التزام ما كخصم متداول يجب أن يستوفي المعايير التالية:
1. تاريخ الاستحقاق:
يجب أن يكون الالتزام مستحق الدفع خلال فترة زمنية قصيرة لا تتجاوز عادةً سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
يشمل ذلك:
- حسابات الدائنين
- الفواتير المستحقة
- القروض قصيرة الأجل
- الأجور المستحقة
- الضرائب المستحقة
- الإيجار المستحق
لا يشمل ذلك:
- القروض طويلة الأجل
- الالتزامات المؤجلة
- الاحتياطيات
2. الارتباط بالعمليات التشغيلية:
يجب أن يكون الالتزام مرتبطًا بالعمليات التشغيلية العادية للشركة.
يشمل ذلك:
- الالتزامات المتعلقة بشراء السلع والخدمات اللازمة للإنتاج.
- الالتزامات المتعلقة بدفع رواتب الموظفين.
- الالتزامات المتعلقة بدفع الضرائب على الأرباح
لا يشمل ذلك:
- الاستثمارات في الأصول الثابتة
- القروض لتمويل عمليات الاستحواذ
- الالتزامات البيئية
3. القدرة على السداد:
يجب أن تكون الشركة واثقة من قدرتها على سداد الالتزام في تاريخ الاستحقاق.
يتم تقييم ذلك من خلال النظر في:
- التدفقات النقدية المتوقعة للشركة
- إمكانية الوصول إلى خطوط الائتمان
- الوضع المالي العام للشركة
4. معايير المحاسبة:
توجد معايير محاسبية محددة تحدد ما إذا كان الالتزام يُصنف كخصم متداول أم لا. وتختلف هذه المعايير من بلد إلى آخر، ويجب على الشركات الالتزام بمعايير المحاسبة المُعتمدة في بلدها.
أهمية تصنيف الخصوم المتداولة:
تقديم صورة دقيقة للوضع المالي للشركة:
يُساعد تصنيف الخصوم المتداولة بشكل صحيح في تقديم صورة دقيقة للقدرة المالية للشركة على الوفاء بالتزاماتها قصيرة الأجل.
اتخاذ قرارات مالية سليمة:
تُستخدم معلومات الخصوم المتداولة من قبل الإدارة لاتخاذ قرارات مالية سليمة، مثل تحديد احتياجات التمويل قصيرة الأجل، وإدارة رأس المال العامل.
الامتثال لقواعد المحاسبة:
تصنيف الخصوم المتداولة بشكل صحيح ضروري للامتثال لقواعد المحاسبة المُعتمدة.
ملاحظات:
قد تختلف المعايير التي تُستخدم لتحديد الخصوم المتداولة من شركة إلى أخرى، ويعتمد ذلك على حجم الشركة ونوع النشاط الذي تمارسه واحتياجاتها الخاصة. تُعدّ الخصوم المتداولة جزءًا مهمًا من البيانات المالية للشركة، حيث تُشير إلى المبالغ التي تدين بها الشركة للآخرين، والتي يجب سدادها خلال فترة قصيرة.
فائدة الخصوم المتداولة.
الخصوم المتداولة تلعب دورًا هامًا في قياس السيولة القصيرة الأجل للمنشأة وتحديد قدرتها على تسديد التزاماتها المستحقة. فإليك بعض الفوائد العامة للخصوم المتداولة في قياس السيولة:
1. قياس النسبة الحالية للسيولة:
يمكن استخدام النسبة بين الأصول المتداولة والخصوم المتداولة لتحديد القدرة الحالية للمنشأة على تلبية التزاماتها المستحقة في العام الواحد. إذا كانت هذه النسبة مرتفعة، فإن ذلك يشير إلى وجود سيولة عالية، حيث يمكن للمنشأة تلبية التزاماتها بسهولة.
2. قياس المعدل السريع للسيولة:
يعكس هذا المعدل مدى القدرة الفورية للمنشأة على تسديد التزاماتها المستحقة من دون الاعتماد على المخزون. وفي حالة تقدير النسبة بين الأصول المتداولة والخصوم المتداولة باستثناء قيمة المخزون، يمكن للمنشأة تقييم قدرتها على سداد التزاماتها فورًا.
3. قياس نسبة النقد:
يعكس هذا المقياس نسبة النقد والأصول السريعة التحويل إلى نقدية بالنسبة للخصوم المتداولة، إذا كانت النسبة مرتفعة، فإن ذلك يشير إلى وجود سيولة عالية لدى المنشأة، حيث يمكنها تلبية التزاماتها القصيرة الأجل بسهولة.
عندما تكون هذه النسب مرتفعة، فإنه يمكن للمنشأة تلبية التزاماتها بسهولة وتعتبر سيولتها عالية.
ومن الجيد أن يكون لدى المنشأة مؤشرات سيولة قوية، حيث يمكنها التعامل مع المتغيرات الغير متوقعة وتلبية التزاماتها المستحقة بدون مشاكل مالية.
الخصوم الغير متداولة (Long-term Liabilities)
تلعب الخصوم الغير متداولة دورًا هامًا في تمويل المنشأة على المدى البعيد.
فهي توفر رأس المال اللازم للمنشأة للقيام بمشاريع رأسمالية طويلة الأجل، مثل الاستثمار في تكنولوجيا جديدة، توسيع الأعمال أو شراء أصول رأسمالية مهمة مثل المعدات والعقارات، باستخدام الديون طويلة الأجل، ويمكن للمنشأة توفير التمويل اللازم لمشاريعها واستثماراتها طويلة الأجل، وذلك عبر تحويل الالتزامات إلى دفعات قابلة للتسديد على مدى فترة زمنية ممتدة.
تشمل الخصوم الثابتة عادةً القروض البنكية ذات الأجل الطويل والسندات والتسهيلات المالية الأخرى التي تستخدم لتمويل الاستثمارات الكبيرة أو توسيع الأعمال. وتتميز الخصوم الثابتة أو الغير متداولة بأنها تستلزم تسديد أقساط دورية على مدى الفترة المتفق عليها، وتكون عادة مرتبطة بفائدة تدفع على القروض.
ما هي الخصوم الغير المتداولة أو الثابتة؟
الخصوم غير المتداولة (الثابتة):
هي الالتزامات المستحقة التي يجب أن تدفعها المنشأة خلال أكثر من عام، وتسمى بالخصوم طويلة الأجل.
وتعرف بانها التزامات مالية على كيان ما (شركة أو مؤسسة أو مشروع) لا يتوقع سدادها خلال فترة زمنية قصيرة، أي تزيد مدتها عن سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
وهي: المستحقات المالية التي يتوجب على الشركة سدادها على مدى فترة زمنية تتجاوز عادة سنة واحدة. وتُعرف بأنها: الديون التي لن تسددها الشركة خلال عام واحد، مثل القروض طويلة الأجل، والسندات الدائنة، والاحتياطيات طويلة الأجل، والتزامات الاستئجار طويلة الأجل.
تعتبر الخصوم الغير متداولة جزءًا مهم من التمويل طويل الأجل الخاص بالمنشأة. وتهدف المؤسسات بأخذ الديون طويلة الأجل للحصول على رأس مال للتمويل، ويمكن أن يكون سبب التمويل هو شراء الأصول الرأسمالية أو الاستثمار في مشاريع رأسمالية جديدة.
أمثلة على الخصوم غير المتداولة:
- القروض طويلة الأجل:
تُمثل المبالغ المقترضة من المقرضين والتي تستحق السداد بعد أكثر من سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
- السندات الدائنة:
تُمثل المبالغ المقترضة من خلال إصدار سندات قابلة للتداول في السوق، وتستحق السداد بعد أكثر من سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
- الاحتياطيات طويلة الأجل:
تُمثل مبالغ مخصصة لمواجهة مخاطر أو التزامات غير مؤكدة، وتستحق الدفع بعد أكثر من سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
- التزامات الاستئجار طويلة الأجل:
تُمثل المبالغ المستحقة الدفع مقابل استخدام أصول مستأجرة لفترة تزيد عن سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
- الالتزامات الضريبية المؤجلة طويلة الأجل:
تُمثل المبالغ التي يتوقع دفعها في المستقبل مقابل ضرائب لم يتم تسويتها بعد، وتستحق الدفع بعد أكثر من سنة واحدة من تاريخ الميزانية العمومية.
وتشمل الخصوم غير المتداولة ما يلي:
- القروض طويلة الأجل:
هي قروض يتم الحصول عليها من البنوك أو المؤسسات المالية الأخرى، عادة ما يكون أجل سداد هذه القروض أكثر من خمس سنوات.
- السندات:
هي أدوات دين يتم إصدارها من قبل الشركات والحكومات، ويُمكن للمستثمرين شراء هذه السندات للحصول على عائد على استثماراتهم.
- الالتزامات التعاقدية:
هي التزامات تنشأ من عقود طويلة الأجل، مثل عقود الإيجار أو عقود الخدمات.
- احتياطيات:
هي مبالغ يتم تخصيصها لتغطية مخاطر مستقبلية، مثل مخاطر التقاضي أو مخاطر انخفاض قيمة الأصول.
- تُمكن الشركة من الحصول على رأس المال اللازم لتمويل مشاريعها طويلة الأجل.
- تُساعد الشركة على تحسين كفاءة استخدام رأس المال.
- تُمكن الشركة من تغطية مخاطرها المستقبلية.
- اختيار مزيج مناسب من مصادر التمويل طويلة الأجل.
- التأكد من قدرة الشركة على سداد التزاماتها في الوقت المحدد.
- مراقبة مخاطر الخصوم غير المتداولة وإدارتها بشكل فعال.
- قد تختلف أنواع الخصوم غير المتداولة من شركة إلى أخرى.
- يعتمد ذلك على حجم الشركة ونوع النشاط الذي تمارسه واحتياجاتها الخاصة.
أهمية الخصوم الغير متداولة.
- تقييم الوضع المالي طويل الأجل للكيان:
تُساعد تحليل الخصوم غير المتداولة على تقييم قدرة الكيان على الوفاء بالتزاماته المالية طويلة الأجل، وتقييم هيكلة رأس المال الخاص به.
- اتخاذ القرارات المالية:
تُستخدم معلومات الخصوم غير المتداولة لاتخاذ قرارات مالية سليمة، مثل تحديد احتياجات التمويل طويلة الأجل، وإدارة مخاطر الائتمان.
- تقييم مخاطر الاستثمار:
تُستخدم معلومات الخصوم غير المتداولة من قبل المستثمرين لتقييم مخاطر الاستثمار في الكيان.
ومن الجدير بالذكر أن استخدام الديون طويلة الأجل يتطلب تقدير جيد لقدرة المنشأة على سدادها مع الاهتمام بالتزامات الفائدة والجدولة المالية لتقليل المخاطر المحتملة.
أنواع الخصوم الغير متداولة.
هناك العديد من أنواع الخصوم غير المتداولة أو الثابتة، وفيما يلي بعض الأمثلة على تلك التصنيفات:
1. السندات طويلة الأجل:
سندات طويلة الأجل: تشمل السندات التي تستحق السداد خلال فترة تزيد عن سبع سنوات. وتعتبر السندات طويلة الأجل وتحمل عادة معدل فائدة أعلى من السندات ذات الأجلات القصيرة والمتوسطة.
- هي أوراق مالية يتم طرحها في سوق الأوراق المالية.
- يكون أجل استحقاقها أكثر من 7 سنوات.
- تُصدرها الشركات والحكومات للحصول على رأس المال.
- تتميز بمعدل فائدة أعلى من السندات قصيرة الأجل ومتوسطة الأجل.
2. القروض طويلة الأجل:
قروض طويلة الأجل:
تشمل التزامات المنشأة تجاه البنوك أو المؤسسات المالية الأخرى بمبالغ كبيرة وتستمر لفترة تزيد عن سنة واحدة، ويتم استخدام القروض طويلة الأجل لتمويل المشروعات والاستثمارات طويلة الأجل.
- هي قروض يتم الحصول عليها من البنوك أو المؤسسات المالية الأخرى.
- يكون أجل سدادها أكثر من 5 سنوات.
- تُستخدم لتمويل المشاريع طويلة الأجل والاستثمارات.
3. الالتزامات الضريبية المؤجلة:
التزامات ضريبية مؤجلة: تشمل الضرائب المستحقة خلال فترة زمنية معينة ولكن لم يتم دفعها في ذلك الوقت.
تعتبر هذه التزامات مر عليها أكثر من عام.
- هي الضرائب المستحقة خلال فترة محددة، لكن لم يتم دفعها في تلك الفترة.
- تُسجل كالتزامات طويلة الأجل إذا تجاوزت مدة سدادها عامًا واحدًا.
4. الرهن العقاري المستحق الدفع:
رهن عقاري مستحق الدفع:
يحدث عندما يتم رهن عقار مملوك للمنشأة كضمان للقرض أو التمويل الذي تحصل عليه، وهو قرض يتم الحصول عليه مقابل رهن أحد العقارات، ويكون أجل سداد الرهن العقاري عادةً 20 أو 30 عامًا.
5. التعويضات المؤجلة:
تعويضات مؤجلة: تشمل المنتجات المباعة أو الخدمات المقدمة من قبل المنشأة ولم يتم الدفع بعد، وسيتم دفعها في وقت لاحق يتجاوز عامًا.
هي مبالغ يتم تخصيصها لتغطية تكاليف الموظفين في المستقبل، مثل تعويضات التقاعد أو تعويضات نهاية الخدمة. تُسجل كالتزامات طويلة الأجل إذا تجاوزت مدة دفعها عامًا واحدًا.
6. مطلوبات المعاشات التقاعدية:
مطالبات معاشات تقاعدية:
تشمل التزامات المنشأة تجاه معاشات التقاعد للموظفين، وعند تراكم هذه المعاشات تعتبر جزءًا من الخصوم طويلة الأجل. وهي الالتزامات المالية التي تقع على عاتق الشركة تجاه موظفيها المتقاعدين. تُسجل كالتزامات طويلة الأجل لأنها تُدفع على مدى سنوات عديدة.
7. الإيرادات المؤجلة:
الإيرادات المؤجلة:
هي الإيرادات التي تم تحقيقها ولكن لم يتم تسجيلها كإيرادات قابلة للتحقيق في الفترة الحالية. عندما يتم تحقيق الإيرادات وتأجيل تسجيلها، يتم نقلها إلى حساب الإيرادات المؤجلة.
عادةً ما يحدث ذلك عندما تتطلب القواعد المحاسبية تسجيل الإيرادات في وقت لاحق، مثل عقود طويلة الأجل أو عندما تتطلب الشركة الاعتراف بالإيرادات عند تسليم المنتج أو الخدمة بالكامل. يتم تأجيل تسجيل الإيرادات حتى يتم استيفاء جميع معايير الاعتراف بالإيرادات وعندئذ يتم تحويلها إلى حساب الإيرادات المؤجلة.
ملاحظة:
إذا بقيت الإيرادات غير مسجلة لمدة تفوق العام المالي الحالي، فإنها ستُعتبر إيرادات مؤجلة، ويتم تسجيل هذه الإيرادات المؤجلة في الفترة التي يتم فيها تحقيقها وتسجيلها بشكل صحيح وفقًا للمعايير المحاسبية المعتمدة.
إذا كان هناك إيرادات مستحقة لم يتم دفعها خلال العام، فإنها تصبح جزءًا من الإيرادات المؤجلة، وتُسجل كالتزامات طويلة الأجل إذا تجاوزت مدة تقديم الخدمة أو المنتج عامًا واحدًا. من المهم أن تُدير الشركة خصومها غير المتداولة بشكل فعال.
وإليك بعض النصائح لإدارة الخصوم غير المتداولة:
- اختيار مزيج مناسب من مصادر التمويل طويلة الأجل.
- التأكد من قدرة الشركة على سداد التزاماتها في الوقت المحدد.
- مراقبة مخاطر الخصوم غير المتداولة وإدارتها بشكل فعال.
هذه الخصوم الثابتة تعكس التزامات المنشأة على المدى البعيد وتؤثر على التمويل والتخطيط المالي للمنشأة.
العلاقة بين الخصوم المتداولة والخصوم طويلة الأجل(الغير ثابتة):
ترتبط الخصوم المتداولة والخصوم طويلة الأجل ارتباطًا وثيقًا بهيكلة رأس المال للمنشأة وتمويلها، وتتمثل العلاقة الرئيسية بينهما في:
1. مصدر التمويل:
الخصوم المتداولة:
- تمثل التزامات قصيرة الأجل، مثل الدائنين والمُوردين.
- يتم تمويلها عادةً من خلال العمليات التشغيلية اليومية للمنشأة.
الخصوم طويلة الأجل:
- تمثل التزامات طويلة الأجل، مثل القروض طويلة الأجل والسندات الدائنة.
- يتم تمويلها عادةً من خلال مصادر خارجية، مثل البنوك أو المستثمرين.
2. الأجل:
الخصوم المتداولة:
مستحقة الدفع خلال فترة زمنية قصيرة، عادةً سنة واحدة أو أقل.
الخصوم طويلة الأجل:
مستحقة الدفع بعد فترة زمنية أطول، تزيد عن سنة واحدة.
3. المخاطر:
الخصوم المتداولة:
ترتبط بمخاطر أكبر على المدى القصير ؛ لأنها قد تؤثر على قدرة المنشأة على الوفاء بالتزاماتها المالية الفورية.
الخصوم طويلة الأجل:
ترتبط بمخاطر أكبر على المدى الطويل؛ لأنها قد تؤثر على هيكل رأس المال للمنشأة وتكلفتها.
4. التأثير على السيولة:
الخصوم المتداولة:
- لها تأثير مباشر على سيولة المنشأة.
- لأنها تمثل الأموال المتاحة للوفاء بالالتزامات قصيرة الأجل.
الخصوم طويلة الأجل:
- لها تأثير غير مباشر على سيولة المنشأة.
- من خلال تأثيرها على قدرة المنشأة على الوفاء بالتزاماتها المالية طويلة الأجل.
5. تحليل مالي:
يتم تحليل الخصوم المتداولة والخصوم طويلة الأجل معًا لتقييم هيكلة رأس المال للمنشأة ومخاطرها المالية، وتُستخدم النسب المالية مثل نسبة التغطية الحالية ونسبة الدين إلى حقوق الملكية، لمقارنة الخصوم المتداولة والخصوم طويلة الأجل بأصول المنشأة وحقوق الملكية.
وأخيراً تسعى المنشأة إلى الحفاظ على توازن مناسب بين الخصوم المتداولة والخصوم طويلة الأجل. يجب أن يكون لديها ما يكفي من الخصوم المتداولة لتغطية التزاماتها قصيرة الأجل. لكن يجب أن لا تعتمد بشكل كبير على الخصوم طويلة الأجل؛ لأن ذلك قد يؤدي إلى زيادة مخاطر الائتمان وتكاليف رأس المال.
أمثلة توضيحية:
- شركة ذات نسبة عالية من الخصوم المتداولة ونسبة منخفضة من الخصوم طويلة الأجل:
- قد تكون في وضع مالي قوي.
قدرة على الوفاء بالتزاماتها قصيرة الأجل.
- شركة ذات نسبة منخفضة من الخصوم المتداولة ونسبة عالية من الخصوم طويلة الأجل:
- قد تكون في وضع مالي ضعيف.
وتكون أكثر عرضة لمخاطر الائتمان.
وهنا مثال توضيحي لإدراج الخصوم في المركز المالي:
المبلغ الجزئي | المبلغ الكلي | بيان | المبلغ الجزئي | المبلغ الكلي | بيان |
XX XX XX XX | الأصول الأصول المتداولة النقدية الخزينة أوراق القبض المخزون | XX XX XX XX XX | الخصوم وحقوق الملكية الخصوم المتداولة (قصيرة الأجل) حسابات قابلة الدفع قروض قصيرة الأجل أرباح مستحقة الدفع فوائد قروض التزامات الرواتب | ||
XX | إجمالي الأصول المتداولة | XX | إجمالي الخصوم المتداولة | ||
XX XX XX XX | أراضي مباني سيارات معدات | XX XX XX XX | خصوم طويلة الأجل قروض طويلة الأجل سندات طويلة الأجل تعويضات مؤجلة إيرادات مؤجلة | ||
XX | إجمالي الأصول الثابتة | XX | إجمالي الخصوم طويلة الأجل | ||
XX | إجمالي الأصول | XX XX | XX | حقوق الملكية رأس المال الأرباح والخسائر إجمالي حقوق الملكية | |
XX | إجمالي الخصوم وحقوق الملكية |
بعد الشرح السابق للخصوم المتداولة والخصوم الغير متداولة، يمكن إجمال المفهوم في فقرة ختامية كالتالي:
تلخص الخصوم المتداولة والخصوم الغير متداولة مفهوم الالتزامات المالية للشركة.
الخصوم المتداولة هي: الالتزامات التي يجب سدادها خلال السنة المالية القادمة، وتشمل عادة الديون القصيرة الأجل، والفواتير الواجب سدادها للموردين، والرواتب والأجور المستحقة للموظفين، والضرائب المستحقة.
بينما الخصوم الغير متداولة هي: الالتزامات التي يتم سدادها على مدى فترة طويلة تفوق السنة المالية القادمة، وتشمل عادة القروض طويلة الأجل والسندات. يهدف تمييز الخصوم المتداولة والخصوم الغير متداولة إلى تحديد الجانب المؤقت والجانب الطويل الأجل للالتزامات المالية للشركة.
وتسهم هذه المعلومات في تقييم القدرة التشغيلية والاستدامة المالية للشركة، حيث يجب على الشركة أن تكون قادرة على تلبية الالتزامات المتداولة في الوقت المحدد وأن تدير بشكل فعال الالتزامات الغير متداولة على المدى البعيد. على كل حال يجب على الشركة أن تتبع مبادئ المحاسبة المالية الدولية والمعايير المحاسبية المحلية لتصنيف الالتزامات المالية بشكل صحيح وتقديم معلومات دقيقة وشفافة حول مكونات الخصوم وتوزيعها بين القسمين المتداول والغير متداول.
نتشرف بتعليقاتكم ووضع آرائكم